各地房贷荒凸显 短期理财产品受热捧

银行揽储优惠不断
中秋节、国庆节期间，为了揽储，银行大佬各出奇招。记者了解到，中信银行在假期前宣布将北京地区5年期定存利率，在基准利率的基础上上浮10%，此前该行也已经上浮过一次二年期和三年期的定存利率至基准利率的1.1倍；随后民生银行也发布公告称，自9月27日起，将二、三、五年期定存利率较基准利率上浮10%。

除此之外，新发行的银行理财产品预期收益率也节节攀升。银率网近期发布的数据显示，节日效应加上季末考核效应带来的银行资金紧缺持续。银行理财产品的平均预期收益率已连续8周走高，新发行的产品平均预期收益率已超过5%。

不过，5%的预期年化收益率已难以满足许多投资者的“胃口”，很多投资者都希望购买到更高收益的理财产品。因此，不仅银行在国庆节前积极发行高收益理财产品，连一些客户也紧盯着国庆专属理财产品。

据银率网统计，截至2013年9月29日，9家商业银行共发行68款国庆节专属理财产品，其中民生银行、广发银行以及平安银行三家商业银行推出的产品较多，分别为21款、20款和17款。

从平均预期收益率看，68款国庆节专属理财产品的平均预期收益率为5.24%，较之前一周（9月22日至28日）发行的理财产品平均预期收益率5.04%还高出0.11个百分点。不过，有投资者反映，尽管国庆节专属理财产品预期收益率在5%以上的不在少数，但与6月“钱荒”期间银行发行的理财产品收益率相比显然逊色。

对此，银率网分析师解释，6月“钱荒”导致银行间市场的短期资金极度紧张，迫使银行在临近6月末的一周内集中发行了一批超短期高收益的理财产品，其特征是期限短、门槛低。但6月份以后，由于央行采取了“锁长放短”的公开市场操作，银行间流动性紧张局面得到缓解。

黄金不抵理财产品
今年长假银行短期理财销售的火热，还同黄金市场的波动有关。与五一小长假时，中国大妈还在海外疯狂抢购黄金明显不同，10月1日，美国联邦政府“关门”，直接影响到了纽约金价出现大跌，并随之传导到国内黄金市场。但这一跌势并没有持续太久，随后即出现了反弹，截至10月7日，黄金的现货价格依然在1310美元/盎司以上。金价的起起伏伏也让一些本想购买金饰的消费者感到无奈，转而进入了银行理财市场。

据了解，挂钩黄金的结构性理财产品通常分为：触发型、期末看跌型、区间累积型。

不过，并不是黄金价格下跌了，看空黄金的结构性理财产品就会获得最高收益，而是有诸多前提条件对看空黄金的结构性理财产品收益进行制约。今年五六月份金价“跌跌不休”，一度跌破1200美元/盎司。受此影响，多家商业银行纷纷推出多款看跌黄金类银行理财产品。但是此后金价回暖反弹，令实际金价高于银行之前设定的收益边界，投资者博取高收益的愿望成为“泡影”。

部分银行收紧房贷
银行一边揽储的同时，也在收紧放贷。临近四季度，“房贷荒”在各地不同程度地出现。多地媒体都纷纷报道了银行暂停房贷的事情。据了解，眼下首套房利率优惠已基本绝迹，不少银行在京的分支行个贷经理表示，短期之内基本不开展房贷业务。不过从各银行官方求证时，银行并不愿意承认停贷，但表示额度紧张。

记者电话采访了北京多家银行，发现多数银行房贷基准利率上调幅度大都在10%左右，二套房上浮20%，甚至更多。房贷的优惠没了，拿到贷款的时间也延长了。原来商业贷款的放款时间最快15个工作日就能完成，现在需要一到一个半月左右。

贷款机构伟嘉安捷分析师吴昊建议购房人，办理贷款得早动手。购房人最好在月初的时候进行整个流程，包括银行面签等等，越是月初的时候，越好放一点，越是接近月末越严、越需要等。

可为什么眼下的房屋贷款这么困难？难在哪里？是没钱贷，还是不愿贷？银行信贷额度“年初松、年底紧”在业内并不新鲜，而今年以来房地产贷款增加较快，也加剧了各银行贷款额度的紧张。央行数据显示，上半年金融机构新增房地产类贷款1.3万亿元，而2012年全年只增加1.35万亿元。前期贷款“过猛”，无疑导致银行后期在房贷上“力不从心”。中原地产三级市场研究部总监张大伟认为，如今出现这样的情况是因为上半年交易过多所致。张大伟表示，主要原因还是因为上半年交易太火爆，导致银行的信贷额度在下半年又有所收紧。

市场资金收窄
业内人士表示，近几个月市场资金面的不甚宽裕，让多家银行的存款大战更加激烈，一些资金流动性压力较大的股份制银行和城商行，不仅把中长期存款利率一浮到顶，还降低了起点金额门槛，相应地带动了理财收益率的水涨船高。由于银行理财产品的同质化严重，抬高收益率才会有吸引力，理财收益的普涨也在情理之中。而房贷业务要从本来就不宽裕的流动性中再抽出钱来，银行积极性不高。此外，利益选择导致的“不愿贷”也是重要原因。一位股份制银行主管贷款的部门负责人告诉记者，央行每年都会为银行规定贷款额度以及存贷比限制，各个银行再根据自身情况和市场行情规划房贷、中小企业贷款、大企业贷款的资金额度。由于房贷业务净息差较小，而小微企业贷款可以上浮20%-30%，加大这一块的贷款，既提升了资产收益率，又迎合了当前的政策导向。银行必然要将钱用在收益较高的领域，而不是微利的房贷业务。